הבורסה הישראלית הוקמה בשנת 1953, ומייסדיה היו 29 בנקים וברוקרים. עיקר פעילותה הוא מסחר במניות, אך נסחרים בה גם אג"ח (אגרות חוב), מק"מים (מלווים קצרי מועד), חוזים, אופציות ומכשירים פיננסיים נוספים. האפשרות לבצע מסחר בבורסה פתוחה בפני כל אדם. עם זאת, מדובר בתחום אשר מצריך ידע בסיסי וכישורים מסוימים.
להלן 8 טיפים שימושיים במיוחד שכדאי לכל סוחר בבורסה להכיר:
1) מוכנות ליום המסחר (עקרון "שיעורי הבית").
אחד מן המאפיינים הבולטים בשוק ההון הוא הדינאמיות שבו, שכן בכל רגע נתון, המון דברים עשויים להשתנות. לכן, על מנת להיות מוכנים לכך עד כמה שרק ניתן, חשוב לבצע למידה מוקדמת ומקיפה. בין היתר, זה אומר להרבות בקריאה על נושאים מאקרו כלכליים (הן ברמה המקומית והן ברמה הגלובאלית), לעקוב אחר דוחות רבעוניים/שנתיים, לבחון ולנתח את תחזיותיהם של אנליסטים בכירים ועוד.
2) בחינת מדיניות ההשקעה (השקעות לטווח קצר והשקעות לטווח ארוך)
יש אנשים המבצעים מסחר בבורסה אך ורק לטווחי זמן קצרים. מצד אחד, הרציונאליות בכך היא די ברורה: עדיף למכור מניות כאשר ערכן עולה ולגרוף מהן רווחים ברמה המיידית.
מצד שני, יתכן והפעולה הזו תתברר כפזיזה כאשר ערכן של המניות הללו עשוי להיות גבוה יותר בעתיד. אז מה הוא הצעד הנכון באמת? האם כדאי להשקיע בטווח הקצר או לקחת סיכון ולהשקיע בטווח הארוך? זה מאוד תלוי באופי ההשקעה הצרכים האישים ותיאבון הסיכון של כל משקיע.
3) פיזור השקעות.
לעיתים נדמה כי מכשירים פיננסיים ספציפיים (כמו מניה, אגרת חוב, או חוזה) הם "הסוס המנצח" אשר כדאי ללכת עליו. ואומנם, ישנם לא מעט סוחרים אשר רואים בכך הזדמנות, אז הם שמים "ALL IN" על נייר ערך אחד. מצד אחד, השקעות בסיכון גבוה עשויות להניב תשואות גבוהות. אך מהצד השני, הן גם עלולות להוביל להפסדים גדולים. על כן, לרוב המשקיעים מעדיפים לפזר את ההשקעות על פני מספר מוצרים שונים ומספר ניירות ערך ובכך לפזר את הסיכונים. זוהי אפשרות אופטימאלית עבור סוחרים מתחילים ועבור סוחרים ותיקים, אשר נמנעים מסיכונים גבוהים.
4) הפסדים אינם בהכרח נוראיים, אך אסור להתעלם מהם.
כל פעולה המתבצעת בשוק ההון - חייבת להילקח ברצינות. אסור להתייחס לרווח כמובן מאליו, ובטח שאסור להתעלם מהפסדי מסחר. חייבים ללמוד מהם, להפנים אותם ולגבש דרכם "גישת מסחר" מושכלת יותר.
5) כל מניה היא חברה עסקית אשר רצוי להכיר את נתוניה
כפי שצוין בהתחלה, עיקר הפעילות בעולם הבורסה הוא ביצוע מסחר במניות. מה שטרם נאמר הוא שכל מניה אשר נקנית או נמכרת מהווה אחוז מסוים מבעלות על חברות עסקיות. על כן, בכדי לנסות ולהבין האם מניה תצמח או תדעך, חשוב להכיר את החברה אשר עומדת מאחוריה, למשל, מהו תחום פעילותה, האם יש תחרות רבה בתחום? האם יש לה טכנולוגיה ייחודית? האם היא חוותה לאחרונה הפסדים? רווחים? וכו'.
6) ביצוע אימוני מסחר "על יבש".
נכון להיום, ניתן לבצע מסחר בבורסה גם באמצעות פלטפורמות מקוונות. בחלקן הגדול, הן מאפשרות לסוחרים לבצע רכישות דמה באמצעות חשבון דמו, על מנת לתרגל את יכולות הניתוח שלהם (הרעיון הוא להתאמן על רכישת ניירות בהתאם לערכן האמיתי מבלי באמת להרוויח או להפסיד). אפשרות זו יכולה לסייע לכם להתכונן למסחר האמיתי, מבלי לייצר הפסדים או רווחים.
7) לא לשכוח את נתח העמלות והמיסוי.
תמיד כשמדברים על מסחר בבורסה, השיח המרכזי הוא על ניהול סיכונים. לצד זאת, חשוב לזכור כי ישנן עמלות הנגזרות היישר מהעסקאות. על כן, עוד לפני שמבצעים את ההשקעה בפועל - חשוב לבחון את העניין הזה. במידת הצורך, יהיה ניתן להתמקח על כך (למשל, אל מול חבר הבורסה האחראי על תיק ההשקעות).
8) לפעול ברציונאליות ולא מתוך אמוציות.
הטיפ האחרון ואולי המשמעותי ביותר, הוא תמיד לפעול מתוך שיקולים רציונאליים. כאשר מדובר במסחר בבורסה, חייבים להיות חדים. אי אפשר לנהל סיכונים בלב - חייבים לנהל אותם בקור רוח, תוך שקלולם של נתונים מהותיים. בתוך כך, צריך לדעת להתנהל על פי תוכנית סדורה, לקבוע גבולות גזרה ברורים, ולדעת לקבל החלטות נכונות - הן במצבי רווח והן במצבי הפסד).
לסיכום, העניין המרכזי בפעילות המסחר בבורסה הוא ניהול סיכונים מיטבי. ככל שתלמדו לעשות אותו חכם יותר, אתם תהפכו לסוחרים מוצלחים יותר. מעל הכול - עליכם תמיד לבחון את מדיניות ההשקעה שלכם ולפעול כמובן מתוך שיקולים רציונאליים בלבד.
**אין לראות במסמך זה ובמידע ו/או הניתוח הכלולים בו הצעה או המלצה לרכישה ו/או מכירה ו/או החזקה של ניירות ערך ו/או נכסים פיננסים כלשהם או המלצה להשקעה באפיקים ספציפיים כלשהם. הניתוח במסמך זה נעשה בהתבסס על מידע אשר פורסם ו/או היה נגיש לכלל הציבור ומידע אחר ומידע הנובע ממקורות אחרים, הנחזה כמידע מהימן, וזאת, מבלי שהחברה ביצעה בדיקות עצמאיות לשם בירור מהימנותו. האמור לעיל אינו מתיימר להכיל את כל המידע הדרוש למשקיע זה או אחר. לפיכך, האמור לעיל אינו מהווה בשום צורה שהיא תחליף לייעוץ/שיווק השקעות המתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל אדם. לא מומלץ לקבל החלטות השקעה בהסתמך על סקירה זו בלבד ויש להתייעץ עם בעל רישיון מתאים בטרם ביצוע כל השקעה שהיא.
