שנת 2025 מסמנת נקודת מפנה קריטית בעולמם של בעלי מניות בחברות מעטים בישראל. תיקון חקיקה מהותי שנכנס לתוקפו ב- 1.1.2025, כהוראת שעה ייחודית, מציע הזדמנות לפרוץ את מסגרת המיסוי "הדו שלבי", ולאפשר ביצוע אחת משתי פעולות (או אפילו שילוב של שתיהן) שיש בהן כדי להפחית מס בצורה משמעותית.האחת – פירוק החברה והעברת כלל נכסיה לבעלי המניות, תוך תשלום מס על דיבידנד בלבד; השני – הוצאת נכסים מהחברה ללא צורך בפירוקה, באותם תנאי מיסוי מקלים. שני המסלולים מאפשרים לבעלי חברות מעטים לבצע התאמה מחודשת בין מבנה הפעילות המצוי והרצוי, מבלי לשלם את מלוא המס הגבוה שהיו נדרשים לשלם בכל שנת מס אחרת.
הוראת השעה לא צצה יש מאין. מזה שנים רבות זוהתה תופעה נרחבת שמצביעה על כך שבעלי מניות מקימים חברות, מגלגלים בהן פעילות עסקית או רוכשים נכסים באמצעות כספים של החברה שמוסו רק במס חברות, אך עם הזמן הפעילות דועכת, החברה אינה פעילה, ואילו הנכסים – לעיתים בעלי ערך רב – נותרים כלואים במעטפת התאגידית. העברת נכסים אלה החוצה, בפירוק או בהנפה, לבעלי המניות בחברה, גוררת חבות מס בשלושה מישורים: מס שבח או מס רווחי הון – בשל מכירת הנכס על ידי החברה לבעל המניות בה, מס רכישה – במקרה שהנכס הנמכר לבעל המניות הוא זכות במקרקעין (נדל"ן בישראל), ולבסוף מס על דיבידנד – החל על חלוקת הרווח לאחר מס חברות שנצמח מאותה מכירה.
מסיבה זו, כאשר שיעור המס האפקטיבי עלול להגיע עד ל- 52% וכן ביטוח לאומי, בעלי מניות רבים נמנעים מפירוק החברה, ומותירים אותה כקופסה נעולה, שאומנם מכילה נכסים אך חסרה היא תכלית עסקית. זאת, מכוון שאין הצדקה כלכלית להשארת הנכסים בה ביחד עם צבירת רווחים שוטפים מהם, ללא חלוקתם לבעלי המניות. מטרת המחוקק בחקיקת הוראת השעה, הייתה לפרוץ את המעגל הזה – ולהציע, לפרק זמן מוגבל – עד ל- 31.12.2025, אפשרות ל"ניקוי שולחן". "ניקוי שולחן" זה נכון לא רק לחברות שאינן פעילות ו/או שפעילותן צומצמה עם השנים או כאלה ששוקלות להתפרק בקרוב מסיבות שונות (כדוגמת פרישת בעלי המניות מפעילות שוטפת), אלא גם לכאלה שמשקיעות את עודפיהן ב"נכסים לא יצרניים" שמשמשים את קידום הפעילות העסקית של החברה, כדוגמת ני"ע, נכסי יוקרה או נדל"ן לא מניב או כזה שמניב הכנסה פאסיבית בלבד, בארץ או בחו"ל.
אם כך, מדובר בתיקון חקיקה שיפוג ב- 31.12.2025, המגלם אפשרויות לחיסכון במס שיכול להגיע למאות אלפי שקלים, הכולל הפחתת מס מידית בעת ביצוע הפעולה ודחיית מס שגלומה בה הפחתת מס נוספת בעתיד, בעת מכירת הנכס שקיבל בעל המניות מהחברה. זהו תכנון המס האולטימטיבי לבעלי מניות בחברת מעטים שמחזיקים בנכסים, והוא קיים לתקופה מוגבלת ביותר, שכן לאחר 31.12.2025 (לגבי הנפה התאריך הוא 31.11.2025) חלון הזדמנויות זה נסגר, וכל מכירה של נכס כזה על ידי החברה תמוסה בשיעור מס מלא אשר מגיע כאמור עד ל- 52%.
המסלול הראשון שהוראת השעה מאפשרת הוא פירוק מלא של חברת המעטים. במסגרת זו, החברה מתחילה להפסיק את פעילותה (עד לחיסולה הסופי), נכסיה מועברים לבעלי המניות בה לפי חלקם היחסי, ובמקום שלל חיובי מס רגילים, מוטל מס מופחת אחד ויחיד בפירוק – מס בשל הכנסה המסווגת כדיבידנד. חשוב להדגיש, כי פעולת הפירוק במסגרת הוראת השעה כוללת גם פטור ממס שבח ומס רכישה על נכסי מקרקעין בישראל, ופטור ממס רווח הון, לרבות על ניירות ערך. במכירת הנכס בעתיד, על ידי בעלי המניות שקיבלו את הנכס אגב הפירוק (וגם בהנפה), יקבע לצורך חישוב הרווח הנובע ממנה, כשווי רכישה – אם מדובר בזכות במקרקעין או כמחיר מקורי – אם מדובר בנכס אחר, עלות הנכס בספרי החברה כפי שמוצג בדו"חות לצרכי מס שהגישה עובר להעברתו ממנה לידי בעלי המניות.
ברם, לא כל בעלי המניות מעוניינים לפרק חברה שמחזיקה בנכסים שונים, שכן לעיתים החברה מקיימת פעילות עסקית מהותית מניבת רווחים, ודווקא כן קיימת הצדקה אמיתית לקיומה. זאת, למרות שחלק מהנכסים שהיא מחזיקה בהם אינם יצרניים ואינם חלק מהפעילות העסקית המהותית שלה. עבור אלה, המחוקק הציע מסלול נוסף: הוצאת נכסים מהחברה והעברתם לידי בעלי המניות המהותיים בה (בעלי מניות שמחזיקים 10% ומעלה), בהתאם לחלקם היחסי בהון החברה – בלי לפרק את החברה עצמה - זוהי למעשה ההנפה.
המשמעות היא שניתן להוציא מהחברה דירות להשקעה, קרקעות חקלאיות, מניות של חברות אחרות, תיק ני"ע או כל נכס אחר ששווה יותר מעלותו בספרים, וטמון בכך יתרון מס שנובע מהוצאתו מהחברה לטובת החזקה ישירה על ידי בעלי המניות בה. ובכך, לשחרר את השווי הכלכלי של הנכס מהקופסה המשפטית, ללא תשלום מס שבח, מס רכישה או מע"מ. המס היחיד שייגבה הוא מס על דיבידנד, וגם הוא – באמצעות מנגנון הקובע מס מופחת. אפשרות זו הקבועה בהוראת השעה, שאינה דורשת פירוק מלא של החברה, מהווה פתרון פרקטי במיוחד למי שמעוניין לבצע רה-ארגון של נכסי החברה. פתרון זה, מציע להעביר השקעות שנעשו על ידי החברה לידיים פרטיות של בעלי המניות המהותיים בה – מצד אחד, בעוד הם ממשיכים את הפעילות העסקית עצמה באותה מסגרת משפטית נפרדת שהם פועלים בה – החברה, שממשיכה להתקיים, ולא כעוסק – מצד שני.
הוראת השעה אינה רלוונטית רק ל"אנשי מס". הלכה למעשה, כל מי שמחזיק בחברה שיש בה נכסים לצד פעילות מצומצמת או שהחברה הפסיקה פעילותה או שהיא מתכוונת לעשות זאת, חברות שמחזיקות בנדל"ן בארץ או בחו"ל או כאלה שמחזיקות במניות חברה או בתיק השקעות של ני"ע, וכן חברות שהוקמו כחברות משפחתיות המחזיקות בנכסי המשפחה – כולם רלוונטיים. בנוסף, ישנה קבוצה משמעותית של בעלי מניות בחברות מעטים שעומדים בפני פרישה או אחרים שרוצים לחשוב מחדש על העברה בין דורית של נכסים ליורשיהם – גם עבורם, הוראת השעה מהווה הזדמנות למימוש בטוח וזול יותר של ההון שנצבר בחברה "בשם המשפחה" לידי הדור הבא.
באופן דומה, בעלי מקצוע כדוגמת רואי חשבון, עורכי דין, יועצים פיננסים, יועצים לעסקים, יועצים לכלכלת המשפחה וכיו"ב שמלווים בעלי מניות וחברות, צריכים לבחון אפשרות לניצול הזדמנות חד פעמית ומוגבלת בזמן זו, כדי לתכנן את הצעדים העתידיים של לקוחותיהם שעשויים לחסוך מאות אלפי שקלים. יישום משמעותי של הוראת השעה, יכול להיות רלוונטי גם לבעלי מניות בחברה שנמצאים בסכסוך בעניינה או חברות שנמצאות בהליכים צפויים שטרם החלו של חדלות פירעון או כאלה שמונו להם בעלי תפקיד כדוגמת מנהל עיזבון, נאמן, מנהל מיוחד או כונס נכסים. כל אלה הם מצבים מיוחדים, שבהם יש לבחון לעומק את ההיתכנות למימוש ההזדמנות לניצול הוראת השעה לטובת בעלי המניות; במיוחד כאשר ניתן לנהל את ההליכים המשפטיים באופן יזום ותוך שליטה על הזמנים ואופן מימוש הנכסים בהליך המתנהל.
נביא להלן דוגמא כדי להמחיש את הדברים באופן סכמתי בלבד – נניח שחברת מעטים מחזיקה בנדל"ן מסחרי שעלה לה 2 מיליון שקל ועתה הוא שווה 6 מיליון שקל, ללא משכנתה. לחברה רווחים ראויים לחלוקה בסכום של 2.5 מיליון שקל. בעל המניות שוקל לפרק את החברה. במסלול רגיל, חבות המס עשויה לכלול מס שבח בגובה מס החברות של כ-23% על הרווח (כ- 920 אלף שקל) מס רכישה על העברת הנכס לבעלים בשיעור של 6% (כ- 360 אלף שקל), מס על דיבידנד על יתרת הרווח מהמכירה בשיעור של 30% (כ- 924 אלף שקל), וכן מס יסף בשיעור של 5% ( כ- 50 אלף שקל, אחרי תיקון החקיקה ואילו כל הרווח חייב במס זה) - סה"כ: כ- 2.254 מיליון שקל חבות המס. לעומת זאת, לפי הוראת השעה: מכירת הנכס על ידי החברה לבעל המניות בה פטורה ממס שבח ומס רכישה, ישולם מס על דיבידנד בגובה עלות הנכס בשיעור מס של 30% (כ- 600,000 שקל, יכולה להיות מחלוקת לגבי תחולת מס יסף). סה"כ חיסכון במס זמני (עד למכירת הנכס) – 1.654 מיליון שקל. על זה יש להוסיף את החיסכון במע"מ בשיעור של 18% על 6 מיליון שקל שלא חל על פי הוראת השעה בסכום של כ- 1 מיליון שקל. בעת המכירה ישולם מס מופחת נוסף בשיעור של 25% על חלק הרווח שמיום ההעברה ועד ליום המכירה, וכן מס שולי בהתאם להוראות סעיף 121 מיום הרכישה של הנכס עד ליום ההעברה (בדוגמא התעלמנו ממיסוי הרווח הנצבר בחברה שלא מהמכירה וכן במס אשר יוטל על אלה במסגרת התמורה שתיקבע למכירת המניות בפירוק – דבר המגדיל את החיסכון במס).
ולמי זה פחות מתאים? - הוראת השעה אינה רלוונטית לכל חברה ובכל מצב. חברות בהפסדים מהותיים או כאלה שצפוי הפסד במכירת הנכסים המועברים לידי בעלי המניות או חברות שאין להן נכסים מהותיים או יתרות רווחים, ייתכן שלא יפיקו תועלת משמעותית מהמהלך או שרשות המיסים תקשה על תחולת הוראת השעה לגביהן – טרם פורסמה עמדת רשות המיסים.
חלון ההזדמנויות ייסגר, והשאלה היא האם תנצלו אותו? – כאמור, 2025 היא שנה יוצאת דופן, שאינה צפויה לחזור על עצמה, אלא אם כן הוראות השעה תוארך בשנה נוספת (במיוחד לאור הזמן המועט למימוש הקבוע בה, אי הערכות מידית של רשות המיסים – חוסר בטפסים והבהרות לפרשנויות להוראות החוק, ובעיקר בשל חוסר האפשרות להכין ולהגיש דוחות לשנת המס 2024 כבסיס ליישום הוראת השעה, ואשר ממילא יוגשו ברובם לאחר תום שנת 2025). המחוקק פתח מסלול בטוח, חוקי, לגיטימי ומתוקצב, שמטרתו לשחרר את חסמי המס שעיכבו אלפי בעלי מניות מלהסדיר פירוק חברות, שלכאורה ממשיכות להיות קיימות רק בשל שיקולי מס שהמחוקק הגדיר אותם כשיקולים לא עניינים.
כל בעל חברה צריך לשאול את עצמו: האם יש לי נכסים כלואים? האם המבנה המשפטי שלי עדיין משרת אותי? האם לא עדיף לנצל את התנאים הנוכחיים כדי לייעל, לשחרר ולהעביר את הנכסים מהחברה לידיי? -ברור שאין תשובה אחת לכולם, אבל כן וודאי הוא, שמי שלא יבצע בדיקה מקצועית בשנה זו – עלול להצטער עליה בעתיד.
משרד עורכי הדין שגיב בלזר ושות' המתמחה בייצוג, תוך שילוב דיסציפלינות משפטיות – חשבונאיות - מיסויות בשירותיו ללקוחות, הוא בעל רקע וניסיון רב שנים שנצבר עוד בהיות שותפי המשרד נושאי תפקידים בכירים ברשות המיסים. עו"ד ורו"ח ארז שגיב - מנהל החטיבה המקצועית לשעבר ועו"ד ורו"ח יגיל בלזר – עוזר למשנה למנהל רשות המיסים לשעבר. המשרד מלווה לקוחות מא' עד ת' – כחלק משירות כולל ומלא ומציע פתרונות מס מגוונים באירועים בחיי התאגיד.
שגיב, בלזר ושות', עורכי דין ונוטריון:
סניף תל אביב: רחוב נירים 3, ק'-2 תל-אביב 6706040
סניף אריאל וברקן: רחוב הנחשונים 46,
טלפון: 03-7779500
פקס: 03-7779501
למעבר לאתר >>
בשיתוף משרד שגיב בלזר ושות'
