השבוע בטקניישן

"הקורונה עוד עלול לשמש תירוץ": קריאה להיי-טקיסטים

כתבות ותובנות מהשבוע שחלף, וריכוז האירועים לזה שמתחיל בתמצית שבועית עבור קוראי ההיי-טק של TheMarker

רותי לוי
TechNation
חיטוי בשדה התעופה בדגו, דרום קוריאה
רותי לוי
TechNation

השבוע כבר היה קשה להתחמק מהקורונה. נדמה שהחדשות והספקולציות תוקפות אותנו מכל עבר, והאתגר הוא למי צריך להקשיב – הנה כמה אנשים שאני עוקבת אחריהם: 123 (אגב, מי שטרם הוריד את האפליקציה של משרד הבריאות – CoronApp - הם עושים עבודה טובה).  

רוני לינדר, כתבת הבריאות של TheMarker, מציינת שכל החולים החדשים שהתגלו אתמול בישראל שהו בבידוד כשהתגלה שהם חולים. המשמעות היא שבימים האחרונים הם לא הסתובבו והדביקו אנשים אחרים – וזאת הצלחה של הצעד הרדיקלי של הבידוד.

נשאלת השאלה מה ממשלת ישראל תעשה עם ארצות הברית – שתת האבחון בה מגיע לכדי מחדל. רוני טוענת ש"בעולם נטול פוליטיקה ארה"ב הייתה נכנסת כבר אתמול או שלשום לרשימת המדינות שהחוזרים מהן חייבים בבידוד", ושאי עשיית הצעד המתבקש הזה תהיה במחיר של תחושת פוליטיזציה של המשבר וחוסר הוגנות ועקביות בטיפול בו.

נזכיר שאזור סיאטל – ביתם של אמזון ומיקרוסופט - הוא מוקד התפרצות הקורונה הגדול ביותר בארה"ב. וענקיות הטכנולוגיה מורות לעובדיהן להישאר לעבוד מהבית.

בזירת ההזנק המקומית, מעבר לביטול טיסות וכנסים – סטארט-אפים ישראליים, בעידוד המשקיעים שלהם, מתחילים להיערך למציאות של שינוי תחזיות לשנה הקרובה וצמצום הוצאות. סטארט-אפים בשלבים מוקדמים ממשיכים בגיוסי כוח אדם, אולם סטארט-אפים גדולים יותר, ששורפים כסף, שוקלים להקפיא גיוסים. הם אף עשויים להשתמש בקורונה כתירוץ לפיטורים. "חברות מפחדות לשלוח vibe שלילי לצוות, ועכשיו יש להן תירוץ 'לגיטימי'", העיר לי משקיע בשבוע האחרון.

אחרי נבואת החורבן של סקויה (קראו פה את הכתבה של שגיא כהן), אמר לי שחר צפריר מקרן TLV פרטנרס שהבעיה היא כי "לפחות בהון סיכון כולנו עדר, וכולם מתחילים לחשוב שכל השאר יכנסו להיסטריה ויפסיקו להשקיע, אז גם הם מפסיקים להשקיע כדי לשמור לחברות פורטפוליו (שהקרן כבר השקיעה בהן). רוב הקרנות עשויות 'להיכנס למקלטים', ולא בצדק"

בצד האופטימי, רק בחודשים האחרונים קרנות ישראליות רבות הצטיידו במזומנים (אמון, גרוב, אלף, TLV, 83North, אנגולר ונצ'רס ועוד כמה שטרם דווחו. לפי חברת IVC - רק ב-2018-2019 גייסו 55 קרנות ישראליות סכום מצרפי של 4.7 מיליארד דולר להשקעות. וסטארט-אפים ישראלים, גייסו בשנה שחלפה 8.3 מיליארד דולר ב-522 עסקות).

"זה זמן מצוין לדעתי להמשיך להשקיע, ולקרנות חדשות אין את החשש של לשמור עוד כסף להשקעות קודמות. כי כמעט כל הקרנות לא עושות cross funds (השקעות חופפות במספר קרנות) ואם כן - בהשקעות ספורות", אומר צפריר. "אנחנו לא מתכוונים להאט. אבל צריך לומר גם שקשה מאוד להשקיע בלי כמה פגישות פנים לפנים, בלי ארוחות צוהריים ביחד, להכיר את הנפשות. בעיקר בסיד (השקעות ראשונות)"

טל מורגנשטרן, מקרן לייטספיד, הסביר לי גם כן כי התגובה מוגזמת, אבל שהשוק בסופו של דבר בנוי על פסיכולוגיה. "האירוע הזה מגיע לאחר 11 שנות ראלי חסר תקדים כמעט בשוק הפרטי והציבורי, בגיוסי ההון ובסכומי האקזיטים. עוד מוקדם לדעת אם מדובר בתיקון שיימשך זמן רב כמו 2000-2001 או אירוע נקודתי ותיקון מהיר יחסית כמו ב-2008. הניחוש שלי הוא שזה ישמש כזרז עבור מגמות שממילא היו כאן - עבודה מהבית, מעבר לקניות אונליין, התעמלות מהבית, בניית צוותים מבוזרים וכדומה. 

"בין הדברים שאולי פחות מובנים מאליהם - מעבר של חברות אנטרפרייז לשיווק ומכירה יותר ׳קונסיומרית׳ (כי כנסים ונסיעה ללקוחות קשים יותר), יותר מיקוד על רווחיות ותזרים מזומנים לעומת גידול הפסדי (גם כן מגמה שממילא כבר התחילה)". לדבריו, "כמו תמיד, זה מעולה לחברות שיהיה להם מספיק מזומן לצלוח את המשבר, כי זה ינקה להן המון מתחרים"

הנפגעות המרכזיות מהקורונה היו בתחילה חברות שתלויות בייצור בסין. אולם כעת, גם כאשר הייצור בסין מתחיל לחזור לתפקוד - המגפה כבר משתוללת ברחבי העולם, והלקוחות שנמנעים ממקומות ציבוריים פוגעים בצד הביקוש. המפסידים הגדולים הם סטארט-אפים בתעשיית התיירות - אוברליפטאירבנבי, וגם גסטי הישראלית (שלצרותיה התווספה השבוע גם תביעה בניו יורק).

למשבר הזה יש גם מרוויחים עכשוויים ופוטנציאליים - לפחות בטווח הקצר - חברות קמעונות אונליין, סטארט-אפים בתחום שילוח המזון כמו וולט, ושוקיט. בתחום הבידור והפנאי, אנשים בוחרים בנטפליקס על פני יציאה לקולנוע, התעמלות בבית עם Peloton (אופני כושר עם מסך המציג שיעורי כושר ותוכניות אימונים) במקום חדרי כושר. יובל קמינקא, היזם של ג'ויטיונס הישראלית, המלמדת נגינה על קלידים וגיטרה, סיפר השבוע כי מספר המנויים בסין שילש את עצמו מאז סוף ינואר. "אנשים גם מנגנים הרבה יותר", הוא אומר, "פי 3.5 בממוצע". 

לצד המרוויחות, כמובן, חברות שעוסקות בעבודה מרחוק כמו זום. המשבר עשוי להיטיב גם עם פייבר הישראלית, שמאפשרת הזמנת עבודות מפרילנסרים מרחוק. בסטארט-אפ Temi הישראלי, שדיווח בשבוע שעבר על גיוס של 15 מיליון דולר בהובלת Joy Capital הסינית -  טוענים כי הרובוט שפיתחו משמש לתקשורת וחלוקת אמצעים סניטריים - בבתי חולים בהונג קונג, קוריאה וסין.

>> רוצים לקבל את הסיכום השבועי ישירות למייל? הירשמו כאן

עוד מהשבוע:

המהנדס שהואשם בגניבת סודות הרכב של גוגל ישלם לה 179 מיליון דולר, ליאור רון הישראלי חתם מולה על פשרה שאובר תשלם בשמו; הרגולטורים בארה"ב אילצו את קונלון הסינית למכור את אחזקתה בגריינדר (אפליקציית היכרויות לקהילה הלהט"ב) - בשל חשש שמידע מהאפליקציה יזלוג לרשויות הסיניות;

הסטארט-אפ ה ישראלי היילו, שמפתח מעבדי בינה מלאכותית למכשירי קצה, גייס 60 מיליון דולראמיתי זיו מספר על איום הסייבר החדש שמוריד ארגונים על הברכיים.

ואם מישהו עוד מתכנן ללכת לאירועים שבוע הבא - תוכלו למצוא אותם כאן (באדיבות אתר 'לסטארטאפ'). 

תגובות

הזינו שם שיוצג באתר
משלוח תגובה מהווה הסכמה לתנאי השימוש של אתר TheMarker