איגרת חוב הינה שטר חוב המקנה בעלות על סכום הכסף הנקוב בו, סכום שישולם בעתיד על ידי מי שהנפיק את האג"ח. הגוף המנפיק מקבל כסף מרוכש האג"ח מתחייב להחזירו בעתיד. תשלום החוב כולל ריבית ויכול להתבצע בבת אחת או בתשלומים קבועים מראש ובמועדים קבועים. האג"ח מהווה הלוואה שנותן הרוכש למנפיק בתנאים שנקבעים מראש. בשונה ממניות, בעל איגרת חוב אינו הופך לבעל חלק בחברה אלא לבעל חוב שלה.
המנפיק העיקרי בשוק איגרות החוב בישראל היא הממשלה (אג"ח ממשלתי). מנפיקים אחרים הן חברות עסקיות (אג"ח קונצרני). אג"ח נמדדת על פי התשואות שלה - שיעור הרווח על האג"ח הכולל את תשלומי הריבית ואת מחיר הקנייה שלה.
לדברי אביר, התוכנית השנויה במחלוקת נועדה להקל על חברות בגיוס אשראי – כדי לעצור פיטורי עובדים ■ "החלטנו לפעול באופן שמקדים את ההתרחשויות. גם אם לא רואים את זה עכשיו, עומדת להיות תקופה מאתגרת הרבה יותר"
בעקבות הודעת בנק ישראל על תוכנית רכישות אג"ח קונצרניות בסכום כולל של 15 מיליארד שקל, אומר רפי גוזלן מאי.בי.אי: "הבנק צריך לספק נזילות דרך רכישות של אג"ח ממשלתיות, ולאפשר לשחקנים בשוק לקבוע את סיכון האשראי של חברות בעצמם"
בהנפקה נרשמו ביקושים של כ-250 מיליון שקל ■ הגיוס ישמש לפעילות הגמל הצומחת וגם להמשך פיתוח פעילויות חדשות
פרויקט חדש, שימומן על ידי אג"ח חברתיות מוניציפליות, ינסה לסייע לקשישים שסובלים מבדידות ולהנגיש להם את השירותים החברתיים של העירייה ■ הריבית השנתית על ההשקעה של 2.3 מיליון שקל צפויה להיות 5%–6%, כאשר ההחזר יתבצע בחלוף שנתיים וחצי על בסיס עמידה ביעדים
הבנק הפדרלי חשף 794 שמות במדד של חברות שעומדות בקריטריונים של תוכנית רכישת האג"ח שלו ■ הרשימה כוללת חברות זרות וכמה מהחברות הריכוזיות ביותר בארה"ב מתחומי התקשורת והבריאות ■ 10% מהמשקל הכולל הוא של שש חברות בלבד
בדו"חותיה הכספיים הדגישה דלק קידוחים כי כדי לעמוד בהתחייבויות בשנה הקרובה יידרש גיוס של 2.5 מיליארד דולר לפחות, באמצעות מימון מחדש לחוב של לווייתן ■ המניה נפלה 70% מתחילת השנה ■ השותפות העריכה כי תמכור את חלקה במאגר תמר בשנה הבאה ב-1.1 מיליארד דולר
בעלי כרטיסים לטיסות שבוטלו יקבלו 120% מערכם — אם יסכימו לוותר על החזר במזומן ולקבל במקומם כרטיס טיסה אחר ■ מי שיסכים, עלול למצוא את עצמו נושה לא מובטח של חברה במצב בעייתי ■ אל על תתקשה לשכנע את הלקוחות ככל שמועד החזרה לפעילות יתרחק
דירוג האשראי של יזמית הנדל"ן מניו יורק הופחת ל-Baa1 עם אופק "שלילי" ■ במידרוג חוששים מהאטה משמעותית בקצב מכירת הדירות בשל הקורונה ומקושי לעמוד בהתניות ■ האם גארי ברנט, שהכוכבים מסתדרים לטובתו באופן תכוף, יצלח גם את המשבר הנוכחי?
מדובר ב-3.37 מיליון מניות, שנמכרו בעסקות החלף מול הבנקים מזרחי טפחות ואגוד, לטובת תשלומי ריביות ■ בעקבות המכירה, שתרמה לירידה של 5.4% במניית כלל ביטוח, אי.די.בי פיתוח קיבלה תזרים נטו של 25 מיליון שקל
הסיכון גבר? התשואה צנחה? חברת הדירוג עיכבה מסקנות? איגרת החוב תיגרע מהמדדים ■ הנהלת הבורסה מנסה להילחם במצב שבו סדרת אג"ח נופלת ממשיכה להיסחר במדדי תל בונד בשל תגובה איטית של חברות הדירוג - ופוגעת בתשואות למשקיעים
ההסתבכות בנמל התעופה רמון, ורכישת אורתם סהר, אילצו את חברת התשתיות יעקובי להגיע לסיכומים עם מחזיקי האג"ח, שימנעו העמדת החוב לפירעון ■ מניית החברה זינקה לאחר שהאריכה ההסכם לטיפול בפסולת העיר ירושלים
מחזיקי האג"ח של דלק יצביעו היום על הסדר החוב, שאמור לקנות לתשובה שנה של שקט בתמורה להזרמת הון של חצי מיליארד שקל וחיזוק ביטחונות ■ הנושים הגדולים של דלק כוללים את מנורה, ילין לפידות, הראל, פסגות והפניקס - שמחזיקים בחוב של כמיליארד שקל
החברה ביקשה ממנויים לבצע שינויים במודלים הממוחשבים כדי למנוע תקלות טכניות במקרה שהריביות בארה"ב יירדו מתחת לאפס
מויניאן דיווחה בדו"חות על חוסר של 20 מיליון דולר לפירעון החוב למחזיקי האג"ח, אך בכוונת בעל השליטה לתמוך בחברה ■ האנליסט נדב ברקוביץ: במידה ומויניאן תגיע להסדר עם המחזיקים בנוגע להתניות הפיננסיות, אנו מעריכים כי תוכל לעמוד בפירעונות החוב
אמיר ירון נאם בכנס השנתי של האגודה הישראלית לכלכלה, ואמר: "הריבית הריאלית בישראל תישאר נמוכה, ואף שלילית, לאורך חלק גדול מהעקום"
קצב הנפקות האג"ח באירופה כמעט הוכפל לעומת שנה שעברה, עם אג"ח חדשות בשווי טריליון יורו שיצאו לשוק בחסות הבנק המרכזי
מחזיקי האג"ח של סטארווד בחרו שלוש הצעות סופיות להסדר חוב - אלו של סטארווד, פסיפיק וקרן וושינגטון פריים גרופ ■ ההצעות מגלמות תמורה של עד 67 מיליון דולר למחזיקי האג"ח, ביחס לחוב של 260 מיליון דולר ■ מחצית מהסדרות במדד תל בונד גלובל הן בתשואת זבל
הנאמנים פירסמו אמש זימון להצבעה מכרעת, שבה יידרשו המחזיקים לאשר או לדחות את הסדר החוב שגיבשה הנציגות ■ הנושים הגדולים של דלק שיידרשו להצביע: מנורה מבטחים, הראל, פסגות, ילין לפידות וקרנות המורים והגננות
דלק מתכוונת לגייס כ-450 מיליון שקל עד סוף 2020, ו-50 מיליון שקל עד אפריל 2021 ■ הנציגות הסכימה, בכפוף לאישור אסיפת מחזיקי איגרות החוב, כי עד לסוף מאי 2021 דלק לא תצטרך לעמוד באמות המידה הפיננסיות הקבועות בשטרי הנאמנות לאג"ח
44 חברות הודיעו על תוכנית לרכישת מניות ב–2.6 מיליארד שקל, ו–57 על רכישת אג"ח ב–4.5 מיליארד שקל ■ עד כה, 34 כבר רכשו מניות, ואותו מספר חברות קנו בחזרה חוב שהנפיקו - אבל בסכומים קטנים מהמתוכנן ■ לאור העליות, יהיה מעניין לראות אם ימישכו בתוכניותיהן
דיויד לומס, מנהל תחום השקעות אלטרנטיביות בבלקרוק, חוזה כי ההתאוששות הכלכלית תהיה איטית: "המשבר דומה ליום שני השחור ב–1987, שאחריו לקח למחירי המניות 21 חודשים להתאושש" ■ הוא מאמין שזה הזמן להשקיע בחברות במצוקה ובזכויות יוצרים
בנק ישראל רכש במאי 2.6 מיליארד דולר בניסיון להביא להיפוך במגמה ■ מתוך אג"ח ממשלתיות ב-50 מיליארד שקל שהתחייב הבנק לרכוש, נרכשו עד סוף מאי 19.2 מיליארד שקל
מקל נוסף בגלגלי הסכם להבראת אל על: עורכי הדין של הנאמן לאג"ח ב' של החברה האם קובעים שאין כל היגיון כלכלי בהזרמת הון לאל על שתשרת רק את בעלי השליטה ■ הם דורשים שהחברה תדון, ובהקדם, בגיוס הון שיאפשר לה לעמוד בהתחייבויותיה כלפי בעלי האג"ח
אי.די.בי הצליחה לשרוד עד כה בזכות ההזרמות של בעל השליטה, אדוארדו אלשטיין ■ נראה שעתה מתחיל שלב ב' של תקופת אלשטיין, שבו הוא יציע למחזיקי האג"ח להסכים לתספורת של חלק מהחוב ולפריסה של החלק האחר, בתמורה להזרמה נוספת שלו ולהעברת נכסים בתוך הקבוצה
בשלב הראשון, ניתן יהיה לבצע עסקות איגוח על נכסים כמו הלוואות, חשבונות חשמל וטלפון או עסקות בכרטיס אשראי - ובשלב מאוחר יותר גם על משכנתאות ■ הרשות פירסמה היום מסמך מדיניות ביחס לדרישות קודם להנפקה בעסקות איגוח
לאחר הכישלון בהצבעה הקודמת, פתאל הציג מתווה משופר, לבקשת מחזיקי המוסדיים, הכולל התחייבות לגיוס הון בתנאים מסוימים ■ מחזיקי האג"ח מסדרה ב' – שהכשילו את ההצעה הקודמת – אישרו את ההצעה המעודכנת ברוב של 74%
המנצח הגדול של תעשיית הקרנות בתקופת הקורונה - שי ברק ■ קרנות הזהב הניבו תשואות גבוהות, וקרנות הנפט היו הגרועות ביותר ■ תעשיית הקרנות גייסה במאי 4.4 מיליארד שקל ■ פדיונות של יותר מ-7 מיליארד שקל בפסגות מתחילת השנה - ואפסילון איבד 27% מהנכסים
האג"ח גויסו במרווח של 0.69%, לעומת אג"ח ממשלתיות בעלות מאפיינים דומים ■ מחר ייערך השלב הציבורי של הגיוס, שבמסגרתו לאומי עשוי לגייס עוד 300-200 מיליון שקל
אתמול הסתיים שלב הסיכומים בתביעה הייצוגית נגד חברות הגז, בגין מחיר הגז לחברת החשמל ■ אם בית המשפט יאשר התביעה - מחזיקי האג"ח של דלק עלולים להיות בבעיה גדולה
במכרז המוסדי שנערך אתמול נרשמו ביקושים של 2.2 מיליארד שקל ■ החברה ביצעה הרחבה של סדרות אג"ח 30 ו-31 ■ שלב המכרז הציבורי יתקיים ביום שלישי
