לפני שעברה ידיים: לאומי קארד העלתה את הריבית ללקוחות - דו"חות Q4 - TheMarker
 

אתם מחוברים לאתר דרך IP ארגוני, להתחברות דרך המינוי האישי

טרם ביצעת אימות לכתובת הדוא"ל שלך. לאימות כתובת הדואל שלך  לחצו כאן

תיק מניות

רשימת קריאה

רשימת הקריאה מאפשרת לך לשמור כתבות ולקרוא אותן במועד מאוחר יותר באתר,במובייל או באפליקציה.

לחיצה על כפתור "שמור", בתחילת הכתבה תוסיף את הכתבה לרשימת הקריאה שלך.
לחיצה על "הסר" תסיר את הכתבה מרשימת הקריאה.

לרשימת הקריאה המלאה לחצו כאן

לפני שעברה ידיים: לאומי קארד העלתה את הריבית ללקוחות

מדו"חות החברה עולה כי העלאת הריבית נבעה מצמצום האשראי לרכבים ב-28% והעלאת סיכון באמצעות אשראי לכל מטרה ב-25% ■ המנכ"ל רון פאינרו יקבל יחד עם חברי ההנהלה מענק מצטבר של כ-5 מיליון שקל בגין מכירת לאומי קארד לקרן ההשקעות ורבורג פינקוס

5תגובות
ירון בלוך, יו"ר לאומי קארד
מוטי קמחי

פחות משבוע לאחר שהשליטה בה הועברה מבנק לאומי ו קבוצת עזריאלי לקרן ההשקעות האמריקאית ורבורג פינקוס, פירסמה חברת כרטיסי האשראי לאומי קארד את דו"חותיה הכספיים לרבעון הרביעי ול-2018. השם של החברה יוחלף בעקבות המכירה למקס והיא תתעסק בתחומים פיננסיים נוספים.

אחד מהנתונים הבולטים בדו"חות של לאומי קארד הוא המשך העלאת הריבית שהחברה גובה מלקוחותיה הפרטיים (אשראי צרכני). נכון לסוף 2018 היא הגיעה ל-7.4% - עלייה של 14% לעומת סוף 2017.

בלאומי קארד טוענים כי העלייה בריבית לא נובעת מהעלאה גורפת של מחירי האשראי עבור לקוחותיה, אלא משינוי בתמהיל תיק האשראי כך שחלקו של האשראי הניתן לרכבים ושמגובה בביטחונות הולך ומצטמצם (ירידה של כ-28%). נכון לסוף 2018 הוא הסתכם ב-1.2 מיליארד של והיווה רק 22% מתוך סך תיק האשראי הצרכני של החברה, הגבוה בענף כרטיסי אשראי. במהלך 2018 התיק שמר על יציבות והסתכם ב-5.43 מיליארד שקל.

העלאת הריבית תרמה לכך שהכנסות ריבית נטו קפצו ב-2018 ב-36% ל-307 מיליון שקל, וההוצאות בגין הפסדי אשראי זינקו במהלך 2018 ב-61% ל-114 מיליון שקל.

אנליסט אישי  בזק

מוגש בחסות המפרסם

לצד הירידה באשראי לרכבים, ועל מנת לפצות על אובדן שותפות במועדון שופרסל פיננסים, לאומי קארד הגדילה במהלך 2018 ב-25% את האשראי הצרכני לכל מטרה, הנחשב למסוכן יותר. האשראי לעסקים קטנים גדל במהלך 2018 ב-104% והסתכם, נכון לסוף 2018, ב-231 מיליון שקל.

רון פאינרו, מנכ"ל לאומי קארד באירוע סטארטאפים ת"א 2018
תומר אפלבאום

ירידה ברווח הנקי 

עוד עולה מהדו"חות כי מנכ"ל לאומי קארד רון פאינרו נהנה ב-2018 מחבילת תגמול של 3.02 מיליון שקל - כולל מענק של 1.08 מיליון שקל. סכומים אלה לא כוללים את המענק שפאינרו וחברי הנהלה נוספים בלאומי קארד יקבלו בעקבות מכירת החברה, בסכום כולל של 5 מיליון שקל.

בתוך כך, סיימה לאומי קארד את הרבעון הרביעי של 2018 עם תוצאות פושרות, שכללו ירידה ברווח הנקי ל-20 מיליון שקל. ירידה של 58% לעומת הרבעון המקביל ב-2017. את 2018 כולה סיימה החברה עם רווח נקי של 178 מיליון שקל, ירידה של 6.3% לעומת 2017. 

עיקר הירידה ברווח הנקי נבעה מגידול בהוצאות מכירה ושיווק שקפצו פי 2 ל-59 מיליון שקל, בעיקר בגלל הוצאות שנבעו מהשקת שני מועדוני כרטיסי אשראי חוץ בנקאיים. מועדון אחד הוא דרים קארד, שהושק יחד עם קבוצת הקמעונאות פוקס, והשני הוא של עמיתי קרנות השוטרים. במסגרת מועדונים אלה פעילים כ-150 אלף כרטיסים.

סך ההכנסות של לאומי קארד הסתכמו ב-1.33 מיליארד שקל ב-2018 - גידול של 10% לעומת 2017. מספר הכרטיסים הפעילים של לאומי קארד עמד על 2.09 מיליון נכון לסוף 2018, ירידה של 5.6% לעומת 2017. היקף השימוש בכרטיסים של לאומי קארד עלה במהלך 2018 ב-2.1% ל-82.17 מיליארד שקל.

בדו"חות צוין כי ירון בלוך, יו"ר דירקטוריון החברה, יכהן ב-80% משרה וכי שכרו ייקבע בקרוב. בלוך, שעזב באחרונה את בנק לאומי שבו שימש כמנכ"ל לאומי פרטנרס, יוכל גם לרכוש מניות של חברה ייעודית שמחזיקה בלאומי קארד.

במהלך השבועיים הקרובים תושלם עסקה שתתבצע ע"י לאומי קארד או ורבורג פינקוס, לרכישת חברת כספיט טכנולוגיות תשלום, העוסקת במתן פתרונות קופה ותשלומים לבתי עסק. הרכישה בהיקף של כמה עשרות מיליוני שקלים תתבצע יחד עם שותף בינלאומי הפועל בתחום התשלומים.

במהלך הרבעונים הקרובים ההכנסות של לאומי קארד יושפעו לרעה בעקבות הורדת שיעור העמלה הצולבת מ-0.7% ל-0.6%; הוצאות מיתוג בעקבות הפרידה מלאומי; וגידול בעלויות מימון בעקבות ההפרדות המדוברת. אף על פי כן, ההכנסות עשויות לגדול בעקבות חתימה על הסכמי תפעול והנפקה של כרטיסים בנקאיים עם דיסקונט, הפועלים והבינלאומי.

לאחר שנפרדה מהמטרייה החמה של גוף פיננסי גדול וחזק כמו לאומי, ובכדי שורבורג פינקוס תחזיר את ההשקעה הגדולה בלאומי קארד, החברה תמשיך להעלות את הסיכון בתיק האשראי שלה. כנגזר מכך הריבית תעלה לאזור ה-8% ותהיה דומה לזו שגובה כיום ישראכרט מלקוחותיה הפרטיים. 

הדו"חות מתפרסמים בעיצומה של טלטלה הפוקדת את ענף כרטיסי אשראי בעקבות חוק שטרום, שמטרתו להגביר את התחרות במערכת הבנקאית. מפת ענף כרטיסי האשראי מתהווה בימים אלה ובינתיים לאומי קארד הפכה לגוף החוץ בנקאי הגדול בשוק, שנמצא בשליטת גוף עם ניסיון רב בתחום הפיננסיים.



תגובות

דלג על התגובות

בשליחת תגובה זו הנני מצהיר שאני מסכים/מסכימה עם תנאי השימוש של אתר TheMarker

סדר את התגובות

כתבות ראשיות באתר

כתבות שאולי פיספסתם

*#