הסתבכות מזרחי בארה"ב: הבנק נאלץ למכור משכנתאות ב-680 מיליון שקל - שוק ההון - TheMarker
 

אתם מחוברים לאתר דרך IP ארגוני, להתחברות דרך המינוי האישי

טרם ביצעת אימות לכתובת הדוא"ל שלך. לאימות כתובת הדואל שלך  לחצו כאן

תיק מניות

רשימת קריאה

רשימת הקריאה מאפשרת לך לשמור כתבות ולקרוא אותן במועד מאוחר יותר באתר,במובייל או באפליקציה.

לחיצה על כפתור "שמור", בתחילת הכתבה תוסיף את הכתבה לרשימת הקריאה שלך.
לחיצה על "הסר" תסיר את הכתבה מרשימת הקריאה.

לרשימת הקריאה המלאה לחצו כאן

הסתבכות מזרחי בארה"ב: הבנק נאלץ למכור משכנתאות ב-680 מיליון שקל

הרוכשת היא חברת הביטוח הראל, שתיק המשכנתאות שלה יגדל ל-5.5 מיליארד שקל ■ מזרחי נאלץ לבצע ברבעון השני של 2018 הפרשה של 425 מיליון שקל בגין חקירת מס בארה"ב, וכעת מחויב להגדיל את הונו

3תגובות
מנכ"ל מזרחי טפחות אלדד פרשר
תומר אפלבאום

בנק מזרחי טפחות סיכם היום (א') עם הראל ביטוח על מכירת נתח מתיק המשכנתאות  של הבנק, בשווי כ-680 מיליון שקל. מזרחי טפחות ימשיך לנהל ולתפעל 20% מהנתח הנמכר ולהינות מעמלות תפעול וניהול בגין חלק זה, ואילו הראל תחזיק ותנהל את ה-80% הנותרים, בשווי כ-540 מיליון שקל.

בעקבות העסקה יצמח תיק המשכנתאות של הראל לכ-5.5 מיליארד שקל. התיק הנמכר הוא בעל מח"מ (משך חיים ממוצע) של כ-7.5 שנים, וכולל משכנתאות עם LTV (יחס בין גובה המשכנתא לשווי הדירה) של עד 60%.

עבור מזרחי, בניהולו של אלדד פרשר, זו עסקה הרביעית השנה למכירת נתחים בתיקי משכנתאות בסך כ-2.8 מיליארד שקל. העסקה הנוכחית מגיעה בעיתוי רגיש עבור מזרחי, שהיה נחוש להשלים אותה עד סוף ספטמבר - כלומר עד לסיום הרבעון השלישי של השנה. בעקבות המהלך ישוחררו נכסי סיכון חיוניים עבור הבנק, והוא ישפר את יחס הלימות ההון (יחס בין הון עצמי לנכסי סיכון), שבמהלך המחצית הראשונה של 2018 ירד מ-10.2% ל-9.95%.

מנכ"ל הראל, מישל סיבוני
יונתן זינדל / פלאש

שיפור ביחס הלימות ההון הוא קריטי בשלב זה עבור מזרחי, המתמודד עם אתגרי הון שהתעוררו אצלו בשל ההצעה של משרד המשפטים האמריקאי (ה-DOJ), שלפיה הבנק ישלם קנס ענק של 342 מיליון דולר, ובכך יסיים את חקירת המס המתנהלת נגדו בגין חשד לסיוע ללקוחות אמריקאיים בהעלמת מס.

מזרחי אמנם דחה את ההצעה, אך בדו"חותיו הכספיים לרבעון השני, שפירסם בסוף אוגוסט, נאלץ לבצע בעקבות כך הפרשה של 425 מיליון שקל. צעד זה הקטין את הלימות ההון של הבנק, ואילץ אותו להקפיא את חלוקת הדיווידנדים לבעלי המניות בשיעור של 40% מהרווח הנקי שהיה מחלק. מזרחי העריך כי כבר ברבעון השלישי יגיע להלימות הון של יותר מ-10%, ובכך יעמוד בדרישות הפיקוח על הבנקים של עמידה ביחס של 9.9% לפחות, והמכירה הנוכחית בהחלט אמורה לסייע לו להשיג יעד זה.

עבור הראל, המנוהלת על ידי מישל סיבוני ושאת פעילות האשראי הלא סחיר שלה מנהל איציק טוויל, מצטרפת עסקה זו לעסקות גדולות נוספות בתחום זה, שביצעה החברה באחרונה. בין היתר העמידה הראל לקרן ההשקעות הפרטיות האמריקאית ורבורג פינקוס אשראי של 850 מיליון שקל, לצורך רכישת חברת כרטיסי האשראי לאומי קארד מידי בנק לאומי וקבוצת עזריאלי.

בנוסף, הראל רכשה באחרונה נתח של כ-500 מיליון שקל מתיק המשכנתאות של מזרחי טפחות, העמידה בשיתוף מזרחי אשראי של 650 מיליון שקל למיקרוסופט ישראל לצורך הקמתו של קמפוס באזור התעשייה הרצליה פיתוח, והיתה מעורבת בעסקות נוספות.

מתן אשראי לא סחיר, המגובה לרוב בביטחונות וקובננטים (אמות מידה פיננסיות), נהפך בשנים האחרונות לאפיק השקעה פופולרי עבור גופים מוסדיים. אלה עסקות המניבות לעמיתים של הגופים המוסדיים תשואות עודפות לעומת אפיקים אחרים, תוצאה רצויה בתקופה שבה שוררות בשווקים ריביות ברמות שפל - בשיעור קרוב לאפס.

הרשמה לניוזלטר

הירשמו עכשיו: עדכונים שוטפים משוק ההון בישראל ישירות למייל

ברצוני לקבל ניוזלטרים, מידע שיווקי והטבות


תגובות

דלג על התגובות

בשליחת תגובה זו הנני מצהיר שאני מסכים/מסכימה עם תנאי השימוש של אתר TheMarker

סדר את התגובות

כתבות ראשיות באתר

כתבות שאולי פיספסתם

*#