פסגות עלול לאבד תיק מוסדי בהיקף של 2.6 מיליארד שקל - שוק ההון - TheMarker
 

אתם מחוברים לאתר דרך IP ארגוני, להתחברות דרך המינוי האישי

טרם ביצעת אימות לכתובת הדוא"ל שלך. לאימות כתובת הדואל שלך  לחצו כאן

תיק מניות

רשימת קריאה

רשימת הקריאה מאפשרת לך לשמור כתבות ולקרוא אותן במועד מאוחר יותר באתר,במובייל או באפליקציה.

לחיצה על כפתור "שמור", בתחילת הכתבה תוסיף את הכתבה לרשימת הקריאה שלך.
לחיצה על "הסר" תסיר את הכתבה מרשימת הקריאה.

לרשימת הקריאה המלאה לחצו כאן

פסגות עלול לאבד תיק מוסדי בהיקף של 2.6 מיליארד שקל

לאחר שלוש שנים שבהן ניהל פסגות את קופת הגמל של עובדי דיסקונט, ועד העובדים מוציא את הקופה להתמודדות חדשה בתקווה להפחית את דמי הניהול

תגובות

>> בית ההשקעות פסגות מנהל במשך שלוש שנים את קופת הגמל של עובדי דיסקונט בהיקף של 2.6 מיליארד שקל תמורת דמי ניהול של 0.35% מהנכסים. ואולם השבוע נודע לפסגות ייאלץ להילחם על הכסף מחדש.

שלשום ביקרו נציגי פסגות במשרדי ועד עובדי דיסקונט בתל אביב והציגו בפני הנהלת הוועד מצגת שנועדה לשכנע אותה לבחור שוב בפסגות. בהליך הבחינה מחדש שמבצע הוועד לגבי ניהול קופה, מתמודדים מול פסגות ארבעה בתי השקעות: דש, הראל, אינפיניטי ואי.בי.אי.

הגופים מתמודדים על ניהול ההשקעות בקופה כתיק מוסדי, כולל ההיבטים הרגולטוריים הכרוכים בהליך ההשקעות. שאר היבטי הניהול בקופה יישארו בידי דיסקונט. בוועד העובדים מצפים כי ריבוי המתמודדים יוביל להורדת דמי הניהול שגובה הגוף המנהל את השקעות הקופה, ואף שוקלים אפשרות לפצל את ניהול הנכסים בקרן לכמה גופים.

דמי ניהול של 0.35% בניהול קופה מסוג זה נחשבים ליותר מסבירים, היות שלמנהל ההשקעות אין הוצאות שיווק והוצאות אחרות שיש בניהול קופת גמל רגילה. לפי היקף הנכסים הנוכחי של הקרן, מדובר בהכנסה של כ-9 מיליון שקל בשנה.

דמי ניהול - על גבול האבסורד

ואולם בכמה מבתי ההשקעות מספרים על תחרות עזה המתקיימת בתקופה האחרונה ואשר מדרדרת את דמי הניהול לשיעורים שעל גבול האבסורד. כך, לפני כמה חודשים זכה בית ההשקעות אי.בי.אי בניהול קרן ההשתלמות של עובדי המדינה בדירוג המינהלי, כשהתחייב לגבות דמי ניהול של 0.07% בלבד. לפני שנה הפתיע פסגות את הענף כשהחליט להוריד את דמי הניהול בקופת הגמל של עובדי מדינת ישראל (עמ"י) מ-0.07% ל-0.035% כדי לשמור בידיו את ניהול ההשקעות של הקופה המנהלת 1.9 מיליארד שקל.

הפסקת ניהול קופת הגמל של עובדי דיסקונט, לא תבוא לידי ביטוי בהיקף הנכסים שאותם פסגות מנהל בגמל, אלא בפעילות התיקים המנוהלים. פסגות מנהל בפעילות התיקים 45 מיליארד שקל - 84% מתוך פעילות זו הם תיקים מוסדיים, כמו קופת הגמל של עובדי דיסקונט.

קידר ניר

בימים אלה מתמודד פסגות על תיק מוסדי גדול נוסף המאיים לצאת ממנו - קרן ההשתלמות רום, השייכת לעובדי הרשויות והתאגידים המקומיים. בתיק מנוהלים נכסים בהיקף של 2.4 מיליארד שקל, ובשנים האחרונות גבה עבורו פסגות דמי ניהול של 0.07%. למרות דמי הניהול הנמוכים, החליטו בשבועות האחרונים ברום להעמיד את ניהול ההשקעות בקופה להתמודדות, שבה משתתפים 11 גופים. כמו בקופת עובדי דיסקונט, גם בקרן רום בוחנים אפשרות לפיצול הנכסים לכמה מנהלי השקעות.

בשלוש השנים האחרונות הניבה קופת עובדי דיסקונט תשואה מצטברת של 29% - כלומר, תשואה נומינלית שנתית של 8.87%. מדובר בתשואה הגבוהה ב-3% מהתשואה שהשיג פסגות בניהול קופת הגמל גדיש, הגדולה בישראל.

הרשמה לניוזלטר

הירשמו עכשיו: עדכונים שוטפים משוק ההון בישראל ישירות למייל

ברצוני לקבל ניוזלטרים, מידע שיווקי והטבות


תגובות

דלג על התגובות

בשליחת תגובה זו הנני מצהיר שאני מסכים/מסכימה עם תנאי השימוש של אתר TheMarker

סדר את התגובות

כתבות ראשיות באתר

כתבות שאולי פיספסתם

*#