ב-IBI ממשיכים להעריך כי השקעה בבזק היא כדאית - זירת היועצים - TheMarker
 

אתם מחוברים לאתר דרך IP ארגוני, להתחברות דרך המינוי האישי

טרם ביצעת אימות לכתובת הדוא"ל שלך. לאימות כתובת הדואל שלך  לחצו כאן

תיק מניות

רשימת קריאה

רשימת הקריאה מאפשרת לך לשמור כתבות ולקרוא אותן במועד מאוחר יותר באתר,במובייל או באפליקציה.

לחיצה על כפתור "שמור", בתחילת הכתבה תוסיף את הכתבה לרשימת הקריאה שלך.
לחיצה על "הסר" תסיר את הכתבה מרשימת הקריאה.

לרשימת הקריאה המלאה לחצו כאן

ב-IBI ממשיכים להעריך כי השקעה בבזק היא כדאית

אוקי ליכט: "דו'חות בזק צביעו לראשונה על תוצאות פוסט קישוריות/בזק מגיעה לתקופה הנוכחית כשהיא מוכנה"

בעוד שבוע בזק צפויה לפרסם את דו"חותיה לרבעון הראשון של שנת 2011. הפעם הדו"חות יהיו רלוונטיים ויצביעו לראשונה על התוצאות פוסט הקישוריות.

"אנו מעריכים פגיעה של כ- 6.8% בהכנסות ו- EBITDA של 980 מיליון שקל, אשר תושפע בעיקר מהפחתה בהיקף של 281 מיליון שקל בעקבות ההסכם עם ועד העובדים, שנחתם לפני מספר חודשים", אומר היום אורי ליכט, אנליסט IBI. ההסכם יאפשר פרישה מוקדמת של 260 עובדים בשנה למשך ה- 5 שנים הקרובות.

"הפחתת הקישוריות תפגע בעיקר בהכנסות פעילות המפ"א ופלאפון אך הפגיעה ברווחים וברווחיות תהיה פחות משמעותית, לפחות עד שתחרות ממשית תיכנס", אומר ליכט.

"אנו ממשיכים להעריך כי השקעה בבזק היא הכדאית ביותר מבין חברות התקשורת בישראל."

אנליסט אישי  בזק

מוגש בחסות המפרסם

כעת נשארנו עם שאלת פריסת הרשת של חברת החשמל וכניסת המתחרים החדשים לתחום הסלולר. בזק שבאופן טבעי אמורה להיות נפגעת עיקרית מכל אחד מהשינויים מגיעה לתקופה הנוכחית כשהיא מוכנה.

ליכט מסביר: "תהליכי התייעלות שהחברה מבצעת והקמת רשת ה- NGN ורשת ה- GSM יעזרו לבזק לשמור על מעמדה בתחום הקווי ולהיות החברה שפחות נפגעת בתחום הסלולר. בזק צפויה להמשיך לחלק דיבידנדים של מעל ל- 3 מיליארד שקל בשלוש שנים הקרובות ולאחר מכן תוכל להמשיך לחלק באופן שוטף 2-2.4 מיליארד שקל כל שנה."

"בעקבות כך בזק נשארת אצלנו בהמלצת 'קנייה' ומחיר יעד של 10.5 שקל למניה."



תגובות

דלג על התגובות

בשליחת תגובה זו הנני מצהיר שאני מסכים/מסכימה עם תנאי השימוש של אתר TheMarker

סדר את התגובות

כתבות ראשיות באתר

כתבות שאולי פיספסתם

*#