טבע גייסה 4.55 מיליארד דולר בריביות של 6.75%-6.0% - שוק ההון - TheMarker

טרם ביצעת אימות לכתובת הדוא"ל שלך. לאימות כתובת הדואל שלך  לחצו כאן

תיק מניות

רשימת קריאה

רשימת הקריאה מאפשרת לך לשמור כתבות ולקרוא אותן במועד מאוחר יותר באתר,במובייל או באפליקציה.

לחיצה על כפתור "שמור", בתחילת הכתבה תוסיף את הכתבה לרשימת הקריאה שלך.
לחיצה על "הסר" תסיר את הכתבה מרשימת הקריאה.

לרשימת הקריאה המלאה לחצו כאן

טבע גייסה 4.55 מיליארד דולר בריביות של 6.75%-6.0%

היקף ההנפקה הוגדל במיליארד דולר מעבר לתכנון המקורי. הריבית שטבע תשלם נמוכה מההערכות המוקדמות אך גבוהה מזו ששילמה בהנפקה האחרונה שביצעה ביולי 2016 ■ תמורת ההנפקה תשמש לפירעון מוקדם של חוב בנקאי ואיגרות חוב שמועד הפירעון שלהם 2019-2018

16תגובות
מנכ"ל טבע, קאר שולץ

חברתת טבע השלימה את שלב התמחור בהנפקת איגרות חוב נקובות דולר ונקובות יורו בסכום כולל של 4.55 מיליארד דולר, זאת בהשוואה לתכנון המקורי להנפיק איגרות חוב ב-3.5 מיליארד דולר. תמורת ההנפקה תשמש את טבע לפירעון מוקדם של חוב בנקאי בסכום של 2.3 מיליארד דולר שנקוב בדולר וביין יפני.

טבע לקחה על עצמה כחלק מהסכמי ההלוואה של חוב זה לעמוד באמות מידה פיננסיות שמחייבות אותה לשמור על יחס מקסימלי של חוב פיננסי נטו לרווח תפעולי תזרימי (Ebitda ) של 5.9 עד לסוף 2018, כך שפירעונו ישחרר את טבע מהחובה לעמוד באמות מידה אלו. טבע תשמש ביתרת תמורת ההנפקה בתוספת המזומנים שבקופתה כדי לפרוע בפירעון מוקדם איגרות חוב, שנושאות ריבית של 1.4% ועומדות לפירעון בסכום של 1.55 מיליארד דולר וכן לפרוע בפירעון מוקדם איגרות חוב שנושאות ריבית של 2.875% ועומדות לפירעון ב-2019 בסכום של 1.25 מיליארד דולר.

איגרות החוב הדולריות שהנפיקה טבע היום כוללות סדרת איגרות חוב שנושאות ריבית של 6.0% ועומדות לפירעון ב-2024 בהיקף של 1.25 מיליארד דולר וסדרת איגרות חוב, שנושאות ריבית של 6.75% ועומדת לפירעון ב-2028 בהיקף של 1.25 מיליארד דולר.

איגרות החוב נקובות היורו שטבע הנפיקה כוללות סדרה של איגרות חוב שנושאות ריבית של 3.25% ועומדות לפירעון ב-2022 בהיקף של 700 מיליון יורו וסדרת איגרות חוב בהיקף של 900 מיליון יורו שנושאת ריבית של 4.50% ועומדת לפירעון ב-2025. התמורה נטו של ההנפקה היא 4.5 מיליארד דולר לאחר תשלום עמלות והוצאות הנפקה.

הריבית שטבע תשלם נמוכה אמנם מההערכות הקודמות אולם גבוהה דרמטית מהריבית הממוצע של 2.3% לפיה גייסה סכום של 20 מיליארד דולר ביולי 2016 במטרה לממן את רכישת חברת אקטוויס ג'נריקס תמורת 39.3 מיליארד דולר במזומן ובהקצאת מניות רגילות ומניות בכורה ניתנות לפירעון.

העלייה בריבית על איגרות החוב משקפת את ההידרדרות במצבה הפיננסי בעקבות הרכישה הכושלת והחלטת  3 סוכנויות הדירוג העיקריות מודי'ס, סטנדרט אנד פור'ס ופיץ' להוריד את דירוג איגרות החוב של החברה לרמה של אג"ח זבל בשל חוסר הוודאות בנוגע ליכולתה לשרת את החוב העצום שלקחה על עצמה במטרה לממן את עסקת אקטוויס ג'נריקס ומסתכם ב-32.5 מיליארד דולר נכון לסוף 2017.



תגובות

דלג על התגובות

בשליחת תגובה זו הנני מצהיר שאני מסכים/מסכימה עם תנאי השימוש של אתר TheMarker

סדר את התגובות

כתבות ראשיות באתר

כתבות שאולי פיספסתם

*#