צרות לברונפמן ופישר: בנק הפועלים עלול להעמיד החוב של ישראלום לפירעון מיידי - שוק ההון - TheMarker
 

אתם מחוברים לאתר דרך IP ארגוני, להתחברות דרך המינוי האישי

טרם ביצעת אימות לכתובת הדוא"ל שלך. לאימות כתובת הדואל שלך  לחצו כאן

תיק מניות

רשימת קריאה

רשימת הקריאה מאפשרת לך לשמור כתבות ולקרוא אותן במועד מאוחר יותר באתר,במובייל או באפליקציה.

לחיצה על כפתור "שמור", בתחילת הכתבה תוסיף את הכתבה לרשימת הקריאה שלך.
לחיצה על "הסר" תסיר את הכתבה מרשימת הקריאה.

לרשימת הקריאה המלאה לחצו כאן

צרות לברונפמן ופישר: בנק הפועלים עלול להעמיד החוב של ישראלום לפירעון מיידי

ישראלום אינה עומדת בהתניה פיננסית מול הבנקים, על רקע ירידת שוויה של מניית שופרסל ■ האג"ח של ישראלום, 90 מיליון שקל ערך נקוב, נמחקו מהמסחר לפני כשנה וחצי, בעקבות הסדר חוב שנחתם עם בעלי השליטה

2תגובות

צרות למתיו ברונפמן ושולם פישר: חברת ישראלום שבבעלותם דיווחה היום (ה') כי אינה עומדת באחת מההתניות הפיננסיות שנקבעו להלוואה בנקאית של קונסורציום בנקים על רקע ירידת ערכה של מניית שופרסל . ישראלום, שחייבת כ-90 מיליון שקל לבעלי האג"ח, מחזיקה בכ-19% מהונה המונפק של שופרסל. החברה מסרה כי אינה עומדת ביחס שבין יתרת החוב לבין שווי המניות שלה בשוק. אי העמידה באמת המידה מהווה עילה להעמדה של החוב לפירעון מידי.

ההלוואה המדוברת, כ-600 מיליון שקל, ניטלה בסוף 2010 עלי די ישראלום מקונסורציום בנקים הכולל את הפועלים (50%), מזרחי טפחות (25%) ואגוד (25%). ההלוואה נועדה לרכישת מניות שופרסל. נכון לסוף הרבעון הראשון, יתרת ההלוואה מסתכמת בכ-411 מיליון שקל, המהווה את כלל ההתחייבויות לטווח ארוך של ישראלום. לקבלת ההלוואה, שכלל מניות שופרסל משועבדות לה, העמידו ברונפמן ופישר ערבות אישית המסתכמת בכ-205 מיליון שקל.

מניית שופרסל איבדה במהלך החודש האחרון כ-17%, והיא נסחרת כעת בשפל של שנה. המניה ירדה היום במסחר ב-2.8%. הירידות החדות נבעו בעיקר מהתוצאות הכספיות החלשות של שופרסל לרבעון הראשון, בהן דיווחה על צניחה של 53% ברווח התפעולי של מגזר המזון. התוצאות החלשות הביאו את הנהלת שופרסל להכריז על תוכנית התייעלות, הכוללת בין היתר סגירה והקטנה של סניפים מפסידים, לצד חיזוק מיצובה של שופרסל בפלח החנויות המוזלות.

לצד האחזקה בשופרסל, ישראלום שולטת בחברת פאלאס תעשיות ועוסקת בנדל"ן. מניותיה של החברה אינן נסחרות בבורסה, אך החברה הנפיקה בעבר שלוש סדרות של אג"ח סחירות. האג"ח נמחקו מהמסחר בסוף 2012, לאחר שנחתם הסדר חוב עם הנושים, בו התחייבו ברונפמן ופישר לערוב באופן אישי לתשלום האג"ח עד לפירעונן המלא. מי שהחליטה על מחיקת האג"ח מהמסחר הייתה רשות ני"ע, לאחר ששני בעלי השליטה סרבו לפרסם הצהרת הון.

תומר אפלבאום

ישראלום נקלעה ב-2011-2012 לקשיים מהותיים לאחר ששוויה של שופרסל - אחזקתה העיקרית - צנח ב-70%. הצניחה נבעה מהתחזקות התחרות מול רשתות הדיסקואונט, וכן מהמחאה החברתית שאילצה את החברה לצאת למבצעי הנחה אגרסיביים. צניחת המניה הביאה כבר אז להפרה של הקובננטים (ההתניות הפיננסיות) מול הבנקים, שאילצו אותה לגבש תנאים חדשים לתשלום החוב. גם אחד התנאים הללו נמצא כעת בהפרה, כאמור.

נציגות בעלי האג"ח, שפעלה בהובלת בית ההשקעות פסגות ובהשתתפות חברת הביטוח מנורה, ניהלה חודשים ארוכים מאבק במטרה להבטיח את תשלום החוב לציבור. ברקע להסדר החוב שגובש עמדה חקירתם של ברונפמן ופישר ברשות ני"ע. הרשות חשדה כי בעלי החברה רכשו אג"ח של ישראלום במאות אלפי שקלים, קודם שדווח למשקיעים על מגעים שהתנהלו עם קבוצת אי.די.בי לרכישת השליטה בשופרסל. החשד הוא שהשניים הרוויחו עשרות אלפי שקלים בשל רכישות האג"ח שביצעו. הרשות העבירה את הטיפול בתיק לפרקליטות וטרם פורסמו ההחלטות של מי מהן בעניין.

לפני כחצי שנה נפטר אדגר ברונפמן, שעמד בראש משפחת ברונפמן,בגיל 84. בנו מתיו מנהל את עסקי המשפחה היהודית קנדית מזה מספר שנים. במהלך החודשים האחרונים משפחת ברונפמן החלה לממש מניות בנק דיסקונט, בו היא המחזיקה בשיתוף עם משפחת שראן. לאחר מכירת המניות נהפך דיסקונט לבנק ללא גרעין שליטה, ונציגי ברונפמן-שראן התפטרו מהדירקטוריון. כיום מחזיקה קבוצת ברונפמן-שראן ב-14.5% ממניות דיסקונט (באמצעות חברת טריטופס).

מלבד ישראלום ובנק דיסקונט, משפחת ברונפמן מחזיקה בזיכיון של חנויות איקאה. בישראל פועלות עתה שלוש חנויות רווחיות מאוד, בראשון לציון, בנתניה ‏(המבנה הנדל"ני של החנות נמכר ב-2012 לבריטיש ישראל וישראלום ל הראל תמורת 289 מיליון שקל‏), ובקריית אתא.



תגובות

דלג על התגובות

בשליחת תגובה זו הנני מצהיר שאני מסכים/מסכימה עם תנאי השימוש של אתר TheMarker

סדר את התגובות

כתבות ראשיות באתר

כתבות שאולי פיספסתם

*#